余额宝网络营销应用研究

市场／贸易　《合作经济与科技》　Ｎｏ．１１ｘ　２Ｏ１４　用研究　余额宝网络　营销应　冒　白Ｊｌ＝＝＝＝Ｉ　ｎ，二厶　、’，　口丈／姚丹　（渤海大学管理学院　辽宁・锦州）　［提要］在信息科技与互联网迅猛发展的今天，作为未来　赖，渐渐开始尝试这个新奇的赚钱工具，成为人们茶余饭后讨　营销模式的主流，网络营销一步一步地走向成功，其中余额宝　以其高收益受到网民的热烈追捧，成为网络营销的一个里程　碑。本文通过对余额宝网络营销的应用研究，对余额宝的优劣　势、竞争对手进行分析，提出对余额宝未来发展的建议。　关键词：余额宝；网络营销；竞争；创新性　中图分类号：Ｆ８３文献标识码：Ａ　收录日期：２０１４年９月４日　２０１４年，余额宝掀起了网络营销的一股巨浪，改变了传统　的理财投资模式，引发了人们投资的热情。不禁就会思考为什　么余额宝会这么火暴，它到底有什么魔力．余额宝的存在并不　是完美无缺的，也有不足之处，下面就研究一下余额宝网络营　销的情况。　一、对于余额宝的介绍　余额宝是由淘宝支付宝创造的一种余额升值服务项目，即　用户使用支付宝将钱投入到余额宝，实际上是购买了天弘基金　的自由货币基金。淘宝用户在登录支付宝系统以后会出现两个　账户，只需要将支付宝内的钱转到余额宝里就会获得收益，并　且对比银行可以获得高于其１０倍的收益，收益结算方法以日　为单位。其实真正给用户提供收益的不是余额宝，而是货币基　金，余额宝只是一个媒介而已，用户是将资金投资到债券和银　行协议存款。通过余额宝的迅猛发展和支付宝固有的客户，天　弘基金由５Ｏ名开外蹿升至前三名，成为国内数一数二的基金　管理公司。余额宝里的钱同时还可以用于网上购物，在任何时　间存储取出都行，不需要手续费。在购物时余额宝里的钱会被　自动赎回，赎回时采用Ｔ＋Ｏ模式，即实时赎回。　有很多人会疑惑余额宝与支付宝的不同点在什么方面呢？　余额宝是依赖于支付宝而生存的，是支付宝的附加产物。这两　者的区分是：１、余额宝是一种投资理财产品，支付宝是用于第　三方支付的东西；２、存到余额宝的钱每天会获得一定的收益，　而支付宝是没有收益的；３、余额宝用于购物花销和转出资金，　支付宝除此之外另有信用卡付款还款，资金充值等多种功用；　４、余额宝比支付宝存在更多的安全隐患，支付宝支付需要证书　和验证码，相对比较安全。　二、余额宝网络营销现状分析　网络营销是借助互联网与客户进行双向的交流来满足顾　客需求的一种新的营销模式，不受时间空问限制，成为时下企　业营销手段的宠儿。从余额宝问世以来，从刚开始网民对其充　满疑虑，再到大部分人对阿里巴巴权威性的认可和马云的信　论的话题。余额宝是在网络营销下一种新型的资金管理方式，　规模增长速度极快。据官方统计，截至２０１４年６月３０日，拥有　的用户数已经超过１００，０００，０００，平均每人占有５，０３０元，与　２０１３年末的４，３０７元相比拟，上升了１７％；规模超过５，７００亿　元，与２０１３年底相比上升３倍以上。用户年龄以２０～４Ｏ岁为主　流客户，都较为年轻，尤其以九零后居多。经过发展，余额宝进　入了缓慢增长的成熟期，需要采取措施才能继续站稳脚步。仅　一年时间，尽管余额宝会暴露出很多问题，仅从成绩来看，已经　是网络营销的一次大成功。余额宝的实质等于支付宝加上货币　基金，余额宝利用货币基金为一些小型的零散客户构建一座桥　梁，将一些数量不庞大的散钱存到余额宝同样可以获得收益。　余额宝与支付宝紧密相连，提高了用户的热情，更多的人愿意　将资金转到余额宝。有一件事人们每天要做的就是打开电脑或　者手机，看看余额宝的盈利情况如何。从余额宝的运营情况来　看，从６．７６３％的年化收益率后开始下滑，尽管余额宝的年化收　益率有所下降，但只是小幅度的，它依旧能获得“民心”，关键在　于余额宝与客户密切的接触联系，关注分析用户的心理需求。　以余额宝的发展规模看，应该会持续受到人们的欢迎，还是具　有很大的发展前景的。　三、余额宝网络营销优劣势分析　余额宝从２０１３年６月份上线以来客户规模与日俱增，余　额宝的成功绝非偶然，余额宝的网络营销会受到重视，是以其　自身优点区别于竞争对手，才能持续吸引人们的投资。与传统　营销相比，余额宝注重体验营销，让用户亲身操作清楚明白的　感受到产品的好处，体会一把如何理财。网络营销的成功运用　会对用户形成一个大数据库，更加轻松的进行服务。任何事情　有好就有坏，网络营销具有一定的风险性，存在着安全性，法律　性的隐患。作为货币基金的余额宝，伴随着高收益的同时风险　就会越高，一定要小心谨慎经营。　（一）优势分析　１、高收益、低成本。相比银行设置的各种条条框框，如政府　限制银行存款利率要长时间在一定幅度之间，利息较低，服务　效率和服务态度都不能让人们太满意等。鉴于此，许多用户将　钱从银行取出来存到余额宝里，以高速度赢得众多客户。余额　宝的收益要比银行高，也不用担心通货膨胀钱会贬值。而且通　过网络传递各种信息，成本是很低的，包括时间成本、人力成　本、资金成本等。　２、方便快捷性。余额宝的操作程序十分简单，即便你没有　任何的理财概念与经验，也能够在电脑和手机上进行操作，页　面上清楚地告诉我们每一步骤该干什么，内容简单易懂，不繁　琐。投资之后查看收益情况都会一目了然，让用户做到心中有　数。余额宝的存储和提取也很方便灵活，在购物时相当于网银　支付一样可以直接进行付款。余额宝中的资金每天都在增值的　同时，消费者也可以随时进行消费。　３、传播性。网络的发展改变着人们的生活方式，余额宝的　网络营销加大与投资者的互动性，就加快了信息的传播性。新　产品更能吸引人们的眼球，余额宝通过网络营销的大肆宣传，　凭借独特创意吸引用户的注意。网络营销具有传播速度快、范　围广、无时间地点限制的特点，如果消费者体验到余额宝的好　处，就会赢得良好的口碑效应，形成顾客忠诚度。这些忠诚顾客　会主动向他们的亲朋好友传播，然后亲朋好友再进行更大范围　的传播，等于给余额宝进行免费的广告宣传。急速扩散的传播　效应会带来新的潜在顾客，从而形成消费者关系网，服务人员　进行客户关系管理，既满足顾客消费需求，又达到产品的营销　目的。　４、大众化。余额宝是在支付宝用户平台下进行操作的，在　网络营销的多年发展下，支付宝已经积累了数字庞大的用户　群，成为人们闲余时间里进行网络购物必不可少的工具。它成　功发现大众的心理诉求，没有设置高门槛，余额宝对于用户的　最低购买金额是没有限制的，哪怕你只有一元或者一百元都可　以进行购买并获得增值的机会，体验到理财的乐趣。银行并不　是没有类似余额宝的商品，只不过这些商品都有金额的束缚，　门槛较高，让很多人敬而远之。余额宝正是抓住这一点，研发大　众化的商品，让更多的人参与进来，真正给予投资者以实惠。　５、灵活性。网络营销的竞争环境是瞬息万变的，这就需要　企业灵活创新，一切以用户为中心。余额宝对大笔资金赎回超　过５０，０００元以上的业务改为Ｔ＋Ｉ模式，Ｔ是代表交易日，举例　来说假如用户在工作日１５点以前申请将资金转出，资金到账　的时间则会在下一个工作日２４点前，新的规则，满足了不同用　户的需求。余额宝又发表了与天猫合作的消息，进军汽车行业，　为购买汽车用户开展名为“天猫汽车节”和“余额宝购车”的优　惠活动。根据了解得知，在这次活动中，余额宝用户内用于买车　的资金被冻结后，就可以去汽车实体店取走你想要买的汽车。　提车三个月内，购车的钱仍保存在余额宝账户内，中问产生的　收益会为投资者所有。三个月后，买车的钱才会打到汽车厂商　的账户，这就相当于消费者无偿开了三个月的车，何乐而不为　呢？余额宝不断尝试新想法，去创造用户需求，灵活应对。　（二）劣势分析　１、余额宝网络营销缺少完善的法律法规。余额宝曾经引发　监管部门注意，监证会要求余额宝的一部分相关账户需要向监　管部门补充记录备案，如果没有按照规定时间进行备案的，经　调查之后将根据相应法律规定进行处罚，一度遭到各种非议。　坦白说，余额宝的合法性有待商榷，政府相关部门如果对其进　行严格的监督与管理，余额宝被叫停的可能性会很高。余额宝　具有很大的投资风险，当用户权益受到损失时难免会发生冲突　与争执，那么将会产生不可避免的法律纠纷。比如你发现余额　宝有问题时，没有相关人员会为你答疑解难，在网上进行的支　付和转账等操作，没有任何具有法律效用的凭证和依据。　２、余额宝网络营销存在虚假夸大宣传现象。面对利益的诱　惑，余额宝网络营销的各种宣传难免存在一些虚假成分，会混　淆消费者的视听，一些盲目的客户会迷失方向。在网络营销当　中，交易双方要坦诚相待，要具有良好的道德规范和商业行为，　做到诚实守信，营造健康的网络营销氛围。　３、余额宝网络营销具有安全风险。在虚拟的网络世界，即　使小心防范，网络安全隐患也在所难免。余额宝的账户安全性　不高，规模扩张会出现瓶颈，很难获得大笔资金的投入，会有一　些不法分子盗用账号与信息，进行窃取与诈骗活动，会存在亏　损的可能性，缺乏信任感。缺乏面对面的沟通交流，网络技术也　有限制，受众群体就会有限制。据统计，余额宝用户大多都是一　些年轻人，他们敢于冒险，考虑的因素不多。而收入较高的高年　龄段人思维比较缜密，偏理性，会顾虑很多，对网络营销的态度　普遍比较谨慎，持观望态度。　４、余额宝营销的其他风险。市场发展具有不确定因素，尤　其余额宝是一种货币基金的投资，它依赖于货币基金市场的状　况，一旦基金市场出现问题，收益会出现波动。余额宝的高流动　性会有流动性风险，遇到节假日消费者集中网购，会发生余额　宝流动性不足现象，如果出现大批资金赎回的情况会引发收益　率下降。　四、余额宝面临的竞争与挑战　随着市场竞争加快网络营销的蓬勃发展，各类竞争对手开　始抓住市场机会，模仿余额宝的服务模式，瓜分网络营销这个　大市场。　（一）与“宝宝”类产品的竞争。余额宝在阿里巴巴的品牌影　响和“钱荒”的时机下推出火了之后，经过一年之后，许多“宝　宝’’类产品随之产生，余额宝的收益下降，会导致部分用户转移　资金，竞争越来越激烈，只有不断拓展产品功能才是制胜关键。　余额宝刚上线不长时间，东方财富旗下的天天基金网就紧随其　后，推出了活期宝，数米基金网推出现金宝，都分得市场份额的　一杯羹。　（二）与互联网巨头的竞争。看到支付宝余额宝的成功，互　联网企业分外眼红，许多电商企业开始采取行动应对挑战，推　出相似的理财工具。新浪发布“微银行”，可以办理开销户、资金　转账、汇款、信用卡还款、挂失等业务。腾讯推出现金宝并与华　夏基金旗下活期通联合推出“微理财”，微信用户可以通过微信　完成现金存取，基金销售，非常方便快捷。微信庞大的用户群也　占领了一定的市场份额。　（三）与银行业的竞争。余额宝的出现影响了银行的储蓄资　源，使传统银行失去很多客户，不能坐以待毙，在竞争中银行业　对余额宝进行了反击。毕竟银行经过这么多年的积累还是具有　稳定的客户群的，只要采取一定的措施挽回失去的客户，对银　行的利益不会造成太大的影响。从四大银行到一些中小商业银　行，都提高了定期存款利率，应对存款流失的现象。这只是一方　面，还不能挽留那些客户　银行像余额宝一样开发了属于自己　的货币基金产品，中行推出“中银活期宝”，再加上银行的安全　性要比余额宝强，具有很好的优势。余额宝面对的市场竞争力　会愈来愈大，只有积极扩展互联网营销，不断创新，加速业务发　展，久而久之才会再创辉煌。　（四）与自我的竞争。面对多方的竞争，余额宝如果一成不　变就会不进则退，在经营当中肯定会出现一些问题。只有不断　创新，时刻完善自己，加强自我管理，提高市场影响力，才能继　续在大环境下生存。　金融／投资　《合作经济与科技》　Ｎｏ．１ｌｘ　２Ｏ１４　我国上市公司融资结构分析　口文／底阳阳　翟少红　（塔里木大学经济与管理学院　新疆・阿拉尔）　［提要］合理的资本结构和融资方式对提高公司经营效　一系列剖析，提出完善融资结构的建议。　一益、完善治理机制具有重要意义　大量研究表明，我国上市公司　存在强烈的股权融资偏好现象，这与西方企业在融资偏好上存　、我国上市公司融资结构面临的环境　（一）政治法律环境。政治法律由经济基础决定，同时又对　经济产生影响。上市公司融资结构战略作为一种社会行为，会　受到法律规范的制约，法律规范和内容的变化又会对公司经营　带来影响。　在着明显不同，可能导致资本结构扭曲。本文分析我国上市公　司融资结构面临的环境和特征，发现上市公司管理层偏向股权　融资，剖析股权融资偏好形成的原因和因股权融资偏好引起的　不合理融资结构带来的影响，对优化我国上市公司融资结构协　调发展提出对策建议。　关键词：融资结构；股权融资；债券融资；股权融资偏好　中图分类号：Ｆ２３０文献标识码：Ａ　收录日期：２０１４年７月３０日　融资结构是企业各项资金来源的组合状况，即不同融资方　（二）经济环境。近几年，我国经济增长比较快，一方面公司　为了跟上这种发展并在同行业中保持其地位，需要相应增加厂　房、机器设备等，这种增长需要大规模地筹集资金；另一方面由　于政府具有调控宏观经济的职能，国家对某些地区、某些公司、　某些经济行为的优惠鼓励等内容，会对公司的融资结构产生一　定的引导作用。　（三）金融市场环境。金融市场是企业资金筹集的场所。长　期以来，我国金融市场提供的融资以银行间接融资为主，所以　式的构成及其关系。我国上市公司的融资行为与现代企业资本　结构理论不一致，本文针对我国上市公司融资结构的现状进行　上市公司在融资方式的选择上较为单一。同时，我国银行信贷　五、对将来余额宝网络营销发展建议　网络营销将成为企业营销的未来发展流行趋势，在网络营　销这个大平台，余额宝抓住机会，巧妙利用，具有良好的发展前　途。余额宝要坚持以客户利益为中心，营造健康有序的营销环　（四）深化与银行等金融机构的合作，不一定要拼个你死我　活，让更多的金融机构参与进来，大家取长补短，共同发展，都　能分得一块“蛋糕”，减少竞争与冲突，达到双方的互利共赢。　（五）阿里巴巴要严格要求自己遵守网络营销的法律标准　和道德标准，利用其影响力可以拿出余额宝的一小部分利润参　加社会慈善活动，树立良好的信誉和形象，收获口碑效应，赢得　境，发现消费者需求并设法满足用户的需求，不断提高自主创　新性能力和技术能力，充分利用自己的品牌力影响。建立售后　服务体系，注重客户反馈意见并及时解决问题，会受到投资者　的认可。针对上面谈到的余额宝的一些不足，提出以下建议：　（一）没有制度的市场是混乱不堪的，网络营销要保证有制　度的监管。阿里巴巴集团应该与政府监管机构进行有效地沟　通，政府可以制定惩戒机制并严格监督，建立健全法律法规体　顾客的信赖，减少社会上对余额宝的不利言论。　六、总结　余额宝的出现给网民带来了高收益，凭借顽强的生命力促　进了网络营销的发展，带来一股余额宝热潮，但同时也受到了　很大的争议。不同的人有不同的观点，受争议在所难免，只要不　伤害相关者的利益，面对不同的商业环境，在网络营销这条道　路上持续完善和创新，就会在激烈的竞争环境中存活下来。机　遇与挑战并存，余额宝未来的路到底能走多远，让我们拭目以　系，发现有不完善的地方随时进行改善，提升监管力度，使余额　宝的网络营销变得光明正大。　（二）要提高余额宝账户的安全性，可以与网络安全公司合　作加强安全防范措施。完善网络安全技术，建立安全测试系统。　提升网络营销内部的竞争力，加强营销管理。　待吧。　（三）提高余额宝的服务意识，提升余额宝的质量，不断扩　大服务范围，不仅做好网上服务，更要注意网下服务，开发新用　户，与老顾客保持联系，针对不同的年龄段用户推出满足其需　要的优惠活动和服务项目快速赢得顾客忠诚度。目前，余额宝　的产品过于单一，要不断开发新产品，并实施关系营销，与投资　者建立联系，了解不同目标顾客的需求开发出适合他们的产　品，以维持市场份额。　主要参考文献：　［１］陈思迪，肖康元．余额宝之全面利弊分析［Ｊ］．市场周刊，　２Ｏ１４．２．　［２］刘向晖．网络营销导论（第３版）［Ｍ］．清华大学出版社．　［３］昝辉．网络营销实战密码［Ｍ］．电子工业出版社．　［４】赵磊，朱传婕．马云暗示监管过度，余额宝遭遇“备案门”　［Ｊ］．中国经济周刊，２Ｏ１　３．２　５．